随着我国经济的快速发展，企业投资已成为推动经济增长的重要动力。在投资过程中，风险无处不在，如何正确评估和应对投资风险，成为企业决策者关注的焦点。本文将从企业计划书中投资风险的识别、评估及应对策略等方面进行探讨，以期为我国企业提供有益的参考。
一、投资风险的识别
1. 市场风险
市场风险是指由于市场需求、价格波动、竞争加剧等因素导致的投资损失。企业计划书中应重点关注以下市场风险：
（1）产品需求不确定性：新产品上市或市场饱和可能导致产品需求下降。
（2）价格波动：原材料、劳动力成本等因素可能导致产品价格波动。
（3）竞争加剧：行业竞争激烈可能导致市场份额下降。
2. 财务风险
财务风险是指企业因资金短缺、成本上升、收益下降等因素导致的投资损失。企业计划书中应重点关注以下财务风险：
（1）资金链断裂：企业融资困难可能导致资金链断裂。
（2）成本上升：原材料、人力成本等因素可能导致成本上升。
（3）收益下降：市场需求下降、产品滞销等因素可能导致收益下降。
3. 运营风险
运营风险是指企业在生产、销售、管理等环节中可能出现的风险。企业计划书中应重点关注以下运营风险：
（1）生产风险：设备故障、原材料供应不稳定等因素可能导致生产中断。
（2）销售风险：销售渠道不畅、市场推广效果不佳等因素可能导致销售困难。
（3）管理风险：决策失误、管理不善等因素可能导致企业运营困难。
二、投资风险的评估
1. 定量评估
定量评估是通过计算投资风险指标，对企业投资风险进行量化分析。常见的风险指标包括：
（1）投资回报率：衡量投资收益水平。
（2）风险价值（VaR）：衡量投资组合在特定时间内可能遭受的最大损失。
（3）贝塔系数：衡量投资组合相对于市场波动的风险程度。
2. 定性评估
定性评估是通过分析企业内外部环境，对企业投资风险进行综合判断。常见的评估方法包括：
（1）SWOT分析：分析企业优势、劣势、机会和威胁。
（2）PEST分析：分析企业所处环境的政治、经济、社会和技术因素。
三、投资风险的应对策略
1. 风险规避
针对市场风险和财务风险，企业可以采取以下风险规避策略：
（1）调整产品结构：开发新产品，满足市场需求。
（2）多元化经营：降低单一业务风险。
（3）加强财务管理：提高资金使用效率，降低财务风险。
2. 风险控制
针对运营风险，企业可以采取以下风险控制策略：
（1）完善生产设备：降低设备故障率，提高生产效率。
（2）拓宽销售渠道：提高市场覆盖率，降低销售风险。
（3）加强管理：提高决策水平，降低管理风险。
3. 风险转移
企业可以通过购买保险、签订合同等方式，将部分风险转移给第三方。例如，购买产品责任险、财产险等。
企业计划书中的投资风险是企业发展过程中必须面对的问题。通过合理识别、评估和应对投资风险，企业可以有效降低投资损失，提高投资回报。在当前经济形势下，企业应充分认识投资风险，加强风险管理，为实现可持续发展奠定坚实基础。
引用权威资料：
《企业风险管理》——王志刚，中国财政经济出版社，2018年。
参考文献：
[1] 王志刚. 企业风险管理[M]. 中国财政经济出版社，2018.
[2] 张晓亮. 企业投资风险识别与评估[J]. 商业经济研究，2019（2）：45-48.
